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第608章 敲定收购方案后升了个职</p>
“您好,唐先生。”</p>
“向先生,百闻不如一见,感谢您能够选择CIB。”</p>
自2005年起,CIB就一直扶持安踏成长。</p>
而此前,无论是给安踏输血,亦或是这次收购案的资金汇集也都是由CIB作为牵头行。</p>
刚一抵达沪上。</p>
和上次不同,丁忠带着这次收购案的负责人,唐副行长转程在机场迎接。</p>
双方一见面热情的寒暄两句。</p>
一场针对外国品牌的收购案,前期的准备就有很多。</p>
逐步了解情况,达成并购意向,签订收购意向书等等细节里,就包含着很多东西。</p>
尤其是,作为收购方。</p>
安踏还是上市公司。</p>
保密及信息披露的义务,简直避无可避。</p>
而对目标公司、品牌的尽职调查,也十分的繁琐。</p>
简单地讲,想达成一笔40-50亿元的品牌收购,可不像收购刚刚萌芽的A站、B站那么轻巧,给钱就行。</p>
来到安踏在沪上的总部,爱马仕这边的律师团队也已经早早的到来。</p>
详细的做好交接工作后,在再三的确认下。</p>
向阳点点头。</p>
开始听取CIB这边给出来的收购方案的说明会。</p>
“向先生,按照我们的计划,是先动用HYS的资金对FILA Korea进行收购,拿下5%的股份之后,再开始动用安踏的资金”</p>
“同时,我们会和三星证券进行协商,以一定溢价收购其在市场上的债券”</p>
“这个套路.有点熟悉啊。”向阳扭头看了碧·夏弗一眼。</p>
和向阳的预料有些意外。</p>
收购的程序或者渠道,并非单一的。</p>
但基本上可以概括为间接收购和直接收购。</p>
因为FILA Korea是在韩国上市企业的关系。</p>
法国这边的财务总顾问给出来的方式是在韩国股市上,对其进行必要的恶意做空。</p>
然后在恰当的节点,趁其股票下跌之际大量买进该公司的普通股份。</p>
再通过持股比例的攀升,逼迫FILA Korea以合理的价格出让FILA品牌。</p>
亦或是,直接对该企业进行强行并购。</p>
只不过这样的收购方式,要考虑到收购FILA品牌这个被韩国人掌握在手里的品牌会不会遇到个拦路虎。</p>
也就是,是否会碰到三星这个韩国人逃离不开的企业。</p>
因为,FILA韩国在创建、成立和发展的阶段,陆陆续续的从三星手中借了180亿韩元。</p>
算上汇率跟利息。</p>
这笔钱虽然看似不多,只有2000万美元左右。</p>
但总要防一手。</p>
万一三星出来捣乱呢。</p>
但不管么说,5-6亿美元的充足资金,足以保证对一家市场价值仅有10.75亿美元的企业进行并购了。</p>
也就是说。</p>
按照法国这边的方案,再差的结果,安踏跟HYS也能拿下最起码51%的股份。</p>
而剩下的49%。</p>
在有着巨大体量下的安踏跟HYS面前,只是待宰的羔羊。</p>
然而,CIB银行给出来的收购方案,向阳反应过来后,只有一句话。</p>
“我活成了自己最讨厌的样子.”</p>
这不是,LVMH集团收购GUCCI集团的翻版嘛!</p>
先拿下5%,看似按兵不动。</p>
却不停的增持股份。</p>
等到达到一定的比例后,开始坐等对方先找上门来进行谈判。</p>
呃,要不要直接收购个4.9%的股份,这样还不用举牌呢,然后有样学样的像LVMH集团一样,接受调查</p>
“向先生,根据我们的尽调显示,未来FILA Korea的经营策略,其未来在韩国的市场份额会逐步加大。</p>
“考虑到贵公司在市场的影响力,时间拖得越久,对方的优势也会显现出来。”</p>
耐心着听着报告,向阳点点头。</p>
FILA韩国跟FILA华夏,经营的策略是完全不一样。</p>
随着旅游业的兴起,很多人都会找代购在韩国购买韩版的FILA,然后穿回国内。</p>
原因也很简单。</p>
价格方面,国产的FILA是韩版的三倍左右。</p>
安踏经营的FILA,采用的是真皮。</p>
而韩版,用的是合成皮。</p>
可就是因为卖的便宜,再加上请韩流的明星代言,它反而很受欢迎,股价也在未来翻了4倍左右。</p>
峰值达到过43亿美元。</p>
呃,同期安踏峰值突破2000亿港元。</p>
爱马仕是2350亿美元。</p>
但少花钱,谁不乐意呢。</p>
向阳思考了一阵后,问道:“所以,你们的目标是快速的收购对方10%的股份+债券,再通过现金的方式换取FILA全球品牌跟北美的经营权?”</p>
“向先生。”唐副行长点点头,补充道:</p>
“其实严格数字来说,是20%更有把握些。根据我们的尽调,这位叫尹润洙个人及其家族,只持有20%的股份。”</p>
“而其家族大量的资产,则在用来准备收购这家名叫Acushnet的高尔夫装备企业。”</p>
“也就是说.”</p>
“说明他没有钱。”向阳直接了当的替唐副行长说了。</p>
韩国人,对于高尔夫这项运动。</p>
有着近乎于变态的迷恋。</p>
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